中美贸易摩擦再度升级，中国海产品加工行业遭受冲击。美国总统特朗普4月10日宣布将对华关税提高至125%，中国随即于次日实施对等反制。这一轮关税战已导致美国对华海产品加工订单全面停滞，即便是使用阿拉斯加原料的贸易也面临巨大不确定性。在中国北方两大海产品加工中心——大连和青岛发现，当地企业已普遍暂停使用非美国原料的对美加工业务。青岛某加工企业高管透露："美国买家在关税生效前三天就要求冻结所有订单，现在讨论税率具体数字已无意义。"另一家企业证实，其美国客户全部进入观望状态，工厂被迫停止采购挪威鳕鱼等原料。更严峻的是，这场危机正波及整个产业链。某早在疫情期间就退出美国市场的企业负责人表示："美国占北方加工业务超30%份额，如今连非美原料企业也面临停产风险。"行业担忧，若局势持续，中国北方海产加工业可能遭遇"系统性停工"。使用美国阿拉斯加原料的加工贸易同样前景不明。数据显示，中国2024年进口了17.4万吨价值4.2亿美元的阿拉斯加H&G鳕鱼等原料，加工成品主要返销美国。但当前核心争议在于：美国海关4月8日文件曾规定"产品含20%以上美产成分可免税"，而10日新版指南在将中国税率升至125%时却删除相关豁免条款。这种政策矛盾导致贸易陷入混乱。部分美国进口商已暂停所有中国加工订单，阿拉斯加供应商正将业务转向印度、越南等享受10%关税的国家。尽管仍有企业依据旧规维持贸易，但某匿名美国高管坦言："每吨4000美元的价差若按145%征税，仅关税就达5800美元，这种生意根本无法持续。" 中国海关总署4月9日虽明确保税政策延续，但新增"加工成品禁止内销"等限制。业内人士指出，新规要求企业必须对保税原料全程监管并专项申报，操作复杂度显著提升。某加工企业负责人比喻道："这就像在迷宫里突然多了几道闸门，现在必须步步为营，稍有不慎就会触碰监管红线。" 中国水产流通与加工协会会长崔和分析称，当前矛盾本质是全球化产业链与单边贸易政策的碰撞。行业普遍预期，在6月关键政策窗口期前，中美海产品贸易或将持续低迷，企业需做好中长期应对准备。这场关税风暴正在改写全球海产加工贸易格局。

受挪威三文鱼价格飙升影响，中国三文鱼批发市场在第16周（4月14日至20日）迎来显著上涨，市场情绪较3月底的低迷状态明显改善。业内人士表示，随着供需关系调整，行业正逐步回归正常水平。截至4月14日，广州市场的挪威带头去脏三文鱼（6-7公斤规格）批发价达到88元/公斤（约12.07美元/公斤），较前一周上涨10%。上海市场的同规格挪威三文鱼同样录得约10%的涨幅，而法罗群岛三文鱼价格也上涨约5%，逼近100元/公斤的关键心理价位。一位上海经销商透露：“3月底市场曾陷入"非常糟糕的状况"，当时挪威大规格三文鱼价格甚至低于小规格，但近期行情已明显回暖。市场正在向理想状态恢复，情况正逐渐好转。" 此次中国市场的涨价潮主要受挪威原产地价格推动，挪威养殖三文鱼现货价格在第16周大幅攀升，其中4-5公斤规格上涨约20挪威克朗/公斤，至94挪威克朗/公斤（约合人民币64元/公斤）。一位广州经销商表示："挪威涨价后，我们也不得不调整价格。目前每公斤挪威三文鱼的利润空间在5-10元左右。这一利润水平较3月底的微利甚至亏损状态有所改善。" 尽管近期全球贸易紧张局势加剧，尤其是中美贸易摩擦升级，但中国三文鱼批发市场尚未受到直接影响。一位上海经销商直言："在中国三文鱼市场，没人关心特朗普的关税政策。我们唯一担心的是汇率波动。如果人民币贬值幅度过大，进口成本就会上升，进而影响终端价格。" 目前，中国市场对高品质三文鱼的需求依然稳健，进口商正密切关注挪威、法罗群岛等主要产地的供应情况。随着第二季度消费旺季临近，预计三文鱼价格仍将维持高位震荡。

2025年3月31日，老挝养殖并加工的淡水巴沙鱼首次顺利出口至中国，成功通过深圳蛇口港口的海关检验检疫，标志着老中渔业贸易合作迈出历史性的一步，也是“一带一路”倡议下渔业发展合作的重大突破。据老挝国家广播电台报道，这批高品质的巴沙鱼来自占巴塞省孔县湄公河巴沙鱼产业园，由园区内全程养殖、加工后完成出口。鱼产品顺利通过广东省深圳市蛇口港的清关程序，目前已正式进入中国市场，直供消费者，象征着老挝水产品首次实现直接出口至中国的目标。这一成果是在“一带一路”框架下历经三年筹建和发展的合作项目取得的阶段性胜利。该项目由深圳中渔海洋科技有限公司主导实施，得到了深圳市发展和改革委员会的大力支持。2024年12月，老挝与中国政府正式签署了《老挝水产品输华检验检疫要求协议》。随后，中国海关总署宣布给予老挝水产品市场准入许可，为出口铺平了道路。此次实现出口的孔县湄公河巴沙鱼产业园是老挝首个、也是目前最大的现代化渔业养殖和加工园区，总面积达2,863公顷。园区一期已于2024年投产，年产量预计约2万吨，加工能力达1.2万吨，产值约达3.3亿元人民币（折合老挝币超9630亿基普）。根据规划，园区全面建成后，年加工能力将突破50万吨，成为老挝重要的出口产业支柱，并为中国市场提供稳定的优质鱼类供应。这不仅有助于老挝经济增长，也促进中老渔业的深度合作。在此次出口中，鱼产品由园区内新建的现代化加工厂负责生产，该厂已获得输华许可，采用先进的食品安全与质量控制系统，确保产品符合中国市场的高标准要求。老挝农业与林业部下属的畜牧与渔业司对该项目给予了全程政策支持。老挝政府也高度评价该项目，认为它不仅建立了老挝首个系统化水产品供应链，还填补了老挝与中国之间缺乏大型水产贸易通道的空白。此次首发的成功出口被视为全球渔业合作的典范，不仅展示了老中两国在农业领域合作的潜力，也为可持续资源利用与跨境养殖业的发展提供了新范式。随着产业园逐步扩大产能，未来老挝有望成为区域巴沙鱼出口的重要力量，为中老经济合作注入新的活力。

截至2025年4月10日，随着A季的结束，俄罗斯狭鳕捕捞量再创新高，总产量突破 105.8万吨，其中鄂霍次克海主渔场产量达 84.61万吨，同比增长2.5%，赶超去年同期水平。与狭鳕捕捞同步攀升的还有附加值加工产品的产量，特别是 鱼糜（surimi）。据俄罗斯狭鳕捕捞协会（PCA）公布的数据，2025年春捕季俄罗斯海上鱼糜产量达到 4.14万吨，较2024年同期的约3万吨增长 38%，延续了2024年全年产量同比增长 47% 的强劲态势。2024年俄罗斯全年鱼糜总产量为 7.08万吨，成功跻身全球前五大鱼糜生产国。鱼糜主要用于制造仿蟹肉棒等深加工海产品，具备高附加值与广泛市场需求。除了鱼糜，狭鳕鱼片的海上产量也小幅增长，同比上升 1%，达到 5.14万吨。截至4月10日，俄罗斯海上狭鳕加工总量达 53.4万吨，若计入鱼粉，则达 57.7万吨，较去年同期增长 1.8%。2025年，俄罗斯的狭鳕年度可捕量（TAC）已设定为 246万吨，其中鄂霍次克海为 115.5万吨，西部白令海为 77.52万吨。预计“B季”将补充捕捞 13万-14万吨，使得鄂霍次克海的捕捞配额完成度预计将达到 96%-99%。狭鳕不仅是俄罗斯最重要的经济鱼类资源，占全国总捕捞量的 40%以上，同时也是俄罗斯最大的出口品种。2024年，俄罗斯狭鳕出口量超过 80万吨，国内市场消费占比约 30%，人均消费量达到 4公斤，创历史新高。

2025 年 4 月 12 日，中国对原产于美国的牛肉等农产品加征关税至 135% 的政策正式落地，这一举措引发全球牛肉市场震动。作为全球最大的牛肉进口国，中国此举不仅是对美国关税政策的反制，更标志着国内养牛业将迎来前所未有的发展机遇。美国牛肉加速退出美国牛肉对华出口断崖式下跌，2024 年，美国对华牛肉出口额为 107.6 亿美元， 占中国牛肉进口总额的 10.4%，是第四大来源国。但自 2025 年 3 月 16 日美国牛肉企业出口资格到期后，对华销量已从周均 200 吨暴跌至 54 吨，近乎清零。叠加 135% 的关税壁垒， 美国牛肉到岸价将从每公斤 35 元飙升至约 80 元，远超国产牛肉 60 元 / 公斤的均价，价格竞争力彻底丧失。南美牛肉短期难以填补缺口，巴西、阿根廷等南美国家虽占据中国牛肉进口量的 72.7%，但受干旱、牛群结构调整等因素影响，2025 年全球牛肉产量预计下降 1%。以巴西为例，其 2025 年肉牛屠宰量预计减少 1%，出口能力受限。澳大利亚虽在 2025 年 2-3 月对华谷饲牛肉出口增长 40%，但年出口量仅 2.18 万吨，远低于美国 2024 年的 143 万吨进口规模。国产牛肉需求缺口持续扩大， 2024 年中国牛肉消费量达 1158.7 万吨，成为全球第二大消费国，但自给率仅 80%，缺口达 230 万吨。随着居民收入提升和健康饮食观念普及，预计 2025 年牛肉消费量将突破 1200 万吨，自给率需提升至 85% 才能满足需求。美国牛肉退出后， 国产牛肉至少可承接 50 万吨市场份额，按当前均价计算，将直接带来 300 亿元增量市场。养牛业迎来“黄金窗口期”规模化养殖加速扩张，国内养牛业正从 “小散弱” 向规模化转型。2024 年，全国肉牛存栏量 10047 万头，出栏量 5099 万头，但规模化养殖比重仅 46%，远低于生猪 85% 的水平。政策端，永宁县、通渭县等地通过 “母牛引进补贴 + 家庭牧场建设” 模式，推动存栏 50 头以上家庭牧场数量增长 30%。资本端，华润、融侨等企业加速布局，宁夏、吉林等地规划建设万头级养殖基地，目标 2025 年规模化养殖比重提升至 55%。品牌化与差异化竞争崛起国产牛肉正通过品质升级抢占高端市场。例如，宁夏 “六盘山牛肉” 通过冷鲜肉配送、品牌体验店等模式，将产品溢价提升至 30% 以上；锅圈推出的 “中式手打牛排” 主打家庭消费场景，儿童系列产品占销量四成，复购率达 84%。此外，地方特色品种如平凉红牛、延边黄牛通过品种改良和标准化生产，逐步打破南美牛肉在高端餐饮市场的垄断。科技赋能全产业链提效饲料成本占养殖总成本的 60%-70%，而国内豆粕自给率不足 18%。为破解这一瓶颈，农业农村部推广 “粮改饲” 项目，2025 年计划收储优质饲草 4500 万吨，降低对进口大豆的依赖。同时，胚胎移植、智能饲喂等技术普及率快速提升，例如吉林省对胚胎移植生产的种牛给予进口牛补贴，推动良种化率从 87% 提升至 90%。政策红利密集释放中央层面顶层设计强化，2025 年中央一号文件首次将 “肉牛产业纾困” 写入政策，明确提出稳定基础产能、推进品种改良等七大任务。农业农村部《推进肉牛肉羊生产发展五年行动方案》要求，到 2025 年牛肉产量稳定在 680 万吨，自给率提升至 85%，并配套良种补贴、信贷保险等政策工具。此外，财政部对年屠宰检疫量新增 3000 头以上的企业给予每头 200 元奖励，直接降低规模化企业成本。地方政府创新扶持模式，各地因地制宜推出差异化政策。例如，通渭县对引进西门塔尔母牛的养殖户给予 2000-3000 元 / 头补贴，并对出栏肉牛按 600 元 / 头奖励；庄浪县通过流转 6000 亩土地种植青贮玉米，实现饲草自给自足，降低养殖成本 15%；宁夏则通过 “母牛银行”“全产业链金融” 等模式，带动六盘山地区 50.86% 的农户参与养牛，户均年增收超 2 万元。国际贸易环境利好国产替代全球牛肉供给趋紧叠加贸易政策不确定性，为国产牛肉创造战略机遇。2025 年，美国牛肉产量预计降至 2017 年以来最低，出口量同比下降 8.3%；巴西、阿根廷等国因干旱收紧出口，国际牛肉价格指数已较 2024 年初上涨 12.4%。在此背景下， 国内牛肉价格自 2024 年底触底后已连续 4 周回升，4 月第一周均价达 60.94 元 / 公斤，环比上涨 2.3%，养殖利润空间逐步修复。短期阵痛与长期机遇并存短期成本压力与产能调整，2024 年国内肉牛存栏量同比下降 4.39%，部分养殖户因前期亏损淘汰基础母牛。此外，饲料成本受国际大豆价格波动影响，2025 年预计上涨 5%-8%。对此，需通过 “粮改饲” 扩大青贮玉米种植、推广非粮饲料资源（如菌草）等方式对冲成本压力。国际竞争与品质升级澳大利亚、巴西等国正加速抢占中国市场。例如，澳大利亚对华谷饲牛肉出口量在 2025 年 2-3 月同比增长 40%，试图填补美国空缺。国产牛肉需在品质上建立差异化优势，如通过全程溯源系统、有机认证等提升消费者信任，同时借鉴 “锅圈模式”，通过居家消费场景创新扩大市场份额。产业链协同与风险防控当前国内肉牛屠宰加工率仅 46%，精深加工能力不足。未来需推动 “养殖 - 屠宰 - 加工 - 销售” 全产业链融合，例如宁夏规划到 2025 年培育 8 家年产值 10 亿元以上的龙头企业，屠宰加工业产值达 225 亿元。同时，加强动物疫病防控，建立病死牛无害化处理体系，降低行业系统性风险。美国牛肉进口关税提升至 135%，不仅是贸易政策的博弈，更是中国养牛业实现历史性跨越的转折点。从市场格局重构到产业升级，从政策红利释放到国际环境利好，多重因素正推动国内养牛业进入 “黄金发展期”。尽管面临短期成本压力和国际竞争，但通过规模化扩张、品牌化运营、科技化赋能，中国养牛业完全有能力抓住这一战略机遇，在 2025 年实现自给率 85% 的目标，向全球价值链中高端迈进。这不仅是产业的胜利，更是保障国家食物安全、推动乡村振兴的关键一步。

巴西牛肉的出货量在2025年第一季度达到历史最高水平。牛肉出口的增加也是由于巴西第二大买家美国的购买速度急剧上升，如下图所示。根据COMEX的数据，该数据显示了2019年1月至2025年3月巴西每月向美国出口牛肉的数据（以千吨计）。2025年3月，美国从巴西购买的牛肉总量为3.69万吨，是每月最高的，是2024年3月的6倍多。除了2025年3月创下的月度记录外，2025年前3个月对美国的销售也刷新了峰值(第二位数)，是2024年第一季度记录的牛肉出货量的两倍多。根据COMEX的数据，该数据显示了2015年至2025年第一季度巴西向美国出口牛肉的数据（以千吨计）。尽管巴西所有最大的牛肉进口国在2025年3月都提高了购买率，但亮点是美国加大采购。根据COMEX的数据，该表显示了2024年3月和2025年3月按买方国家分列的巴西牛肉进口数据，以千吨为单位。

第16周挪威三文鱼价格大幅上涨，带动全球涨价。一位挪威出口商表示，第16周平均收获价格从小NOK 70/kg低位上涨至大NOK 80/kg以上，是一个很大的涨幅。据某挪威厂商报价，FCA奥斯陆价格3-4kg在NOK 95/kg，4-5kg在NOIK 96/kg，5-6kg在NOK 99/kg，6kg+在NOK 101/kg。从市场反馈来看，4-5kg奥斯陆平均FCA价格在NOK 94/kg，比上一周上涨NOK 20/kg，按目前汇率NOK 94/kg相当于$8.85/kg。挪威海产局数据显示，今年年初挪威三文鱼FOB价格经历过一段大幅上涨，在随后三个月内逐渐走低，目前的价格仍然低于年初的高点。Kontali报告指出，美国对等关税进一步推高北美市场价格，给消费带来更大通胀压力。一部分先前销往美国的三文鱼份额可能要回归到欧洲和亚洲，鉴于现阶段需求比较一般，销量增长可能需要促销和折扣来推动。预计 复活节之前，鱼价不太可能涨至2024年以来的高点附近。在美国市场，智利三文鱼鱼片价格在第15周明显走强，3-4lb Trim-D鱼片FOB迈阿密价格环比上涨$0.15/lb至 $6.45-$6.60/lb。智利三文鱼出口美国的关税为10%，但智利产品过于依赖美国零售渠道，一些生产商已调整了价格，特别是将成本负担反映到餐饮业sku中，最终上升的成本要转嫁给消费者。第16周挪威三文鱼涨价还带动苏格兰价格的上涨。4-5kg 格里姆斯比交货价格从 £6.00/kg上涨至 £6.40/kg，涨幅在7%左右。

西班牙首相佩德罗·桑切斯在访华并与中国国家领导人会晤期间宣布，西中双方已达成协议将制定新的卫生议定书，此举将扩大西班牙输华猪肉产品的准入范围。桑切斯首相提及西班牙农业、渔业与食品大臣路易斯·普拉纳斯与中国海关总署署长俞建华签署的两项新议定书，该文件将在西班牙首相此次访华框架下推动（扩大）樱桃和猪副产品对华出口。这两项政府间协议将提升西班牙上述两大产业的出口能力。此次达成的协议意味着通过签署议定书，西班牙将可启动猪肚对华出口。新的猪肉检验检疫和兽医卫生要求议定书将扩充西班牙获准对华出口的猪肉产品目录。事实上猪肉是西班牙对华出口的首项农产品， 2024 年该国对中国的猪肉出口额达 5.71 亿欧元。虽然自 2020 年创下历史峰值后呈下降趋势，但仍占西班牙对华出口总额的 31%。该议定书有效期五年，到期后将自动续签同等期限。桑切斯强调，自 2018 年就任首相以来，西班牙已与中国达成十项农产品贸易议定书。实现对猪副产品的对华出口是西班牙肉类行业长期诉求，今后西班牙猪肉及副产品贸易将实现增长。值得关注的是， 2025 年 1 至 2 月中国进口西班牙猪肉已增至 101,528 吨，占西对华出口大宗。这一数字占西班牙对欧盟以外地区猪肉出口总量的 40%。西班牙白猪跨专业组织（ INTERPORC ）对桑切斯访华后宣布签署猪肚准入新议定书给予高度评价，认为 " 这是加强双边关系、巩固西班牙猪肉在这一战略性市场机遇的重要进步 "。该组织强调新协议的重要意义，将使得西班牙获准对华出口产品目录新增猪肚等深受中国消费者青睐的产品。INTERPORC 负责人阿尔贝托·赫兰兹指出： " 这些成果源于中国对我们生产模式的信任，以及对西班牙猪肉产业在最高质量标准、食品安全、动物福利和可持续性等方面国际认可的体现。" 他解释道： " 中国对西班牙而言是极其重要的市场，同时我们也是其主要供应商并承担战略角色。因此我们始终倡导西班牙政府、欧盟与中国达成共识，这些协议的推进正体现了这一点。" 他欣慰表示： " 在当前充满不确定性的时期，各方仍坚持遵循清晰可预测规则的多边贸易承诺，这对企业稳定、投资保障和民生福祉至关重要。