根据海关总署统计分析司发布数据，今年1-4月我国进口冷冻牛肉86.7万吨，同比去年同期降幅10.45%；进口额为42.8亿美元，同比减少4.6%；平均单价为4935美元/吨，同比去年每吨增加约合303美元。今年4月，我国进口冷冻牛肉20.3万吨，同比去年降幅6.83%。其中，进口冻带骨牛肉4.2万吨，占比进口冷冻牛肉单月总量的20.68%，比去年同比增加2.82%；进口冻去骨牛肉16.1万吨，占比79.32%，比去年同比减少9.05%。今年4月，我国进口冷冻牛肉的进口额为42.8亿美元，同比去年减少3.02%。其中，进口冻带骨牛肉的进口额为1.06亿美元，与去年同期降幅4.35%；进口冻去骨牛肉的进口额为8.81亿美元，与去年相比降幅2.86%。4月进口冻牛肉的单月均价为4870美元/吨，同比去年同期增幅4.09%，每吨增长约合191美元。其中，冻带骨牛肉均价2535美元/吨，同比去年降幅6.97%；冻去骨牛肉的4月均价为5479美元/吨，同比去年增长6.81%。今年前4个月，我国进口冷冻牛肉最大的贸易供应国为巴西，累计进口39.9万吨，占比45.99%。其次为阿根廷，前4个月累计进口14.9万吨，占比17.16%。排名第三的是澳大利亚，累计进口9.3万吨，占比10.73%。根据今年4月的贸易伙伴数据来看，我国从巴西、阿根廷进口冷冻牛肉都有不同程度的下降，从阿澳大利亚进口量增长6076吨，占比增长至12%，超乌拉圭成为供应第三大国。

据巴西联邦外贸秘书处（ Secex ）最新统计数据显示， 5 月巴西牛肉出口量达 21.807 万吨，刷新历年同期最高纪录，较 2024 年 5 月增长近 3%。但较上个月的 24.2 万吨，环比有较大回落，同时还落后于 3 月时的 21.54 万吨。与出口量并没有过于亮眼的表现不同， 5 月巴西出口价格却继续显著的改善。5200 美元 / 吨的均价较之上月的 5030 美元 / 吨提升了 3.80%。而且，从下图可以看出，自去年 7 月到达谷底后，除了在今年 1-2 月经历短暂调整之外，巴西出口价格几乎是一路攀升，累计升幅已经超过 20%。图 1 图 2 在对美国出口环比下跌超过 50% 的情况下， 5 月巴西牛肉出口之所以能维持尚算不错的数据中国市场厥功至伟。11.103 万吨的对华出口量在其出口总量中的比重从上月的 44.1% 一举提升至 50.9%。美国、菲律宾等重要市场缺席，中国市场发挥了重要的支撑作用，使巴西牛肉出口得以继续维持高位运行，减少了对其国内市场的冲击。今年 1-5 月巴西对华累计出口约 49.74 万吨，较去年的 47.25 万吨增长了近 2.5 万吨，比 2023 年的 37.70 万吨更是增长了超过 12 万吨。至少从历史同期看，今年比往年更多的巴西牛肉涌向中国。

根据美国肉类出口协会 (USMEF) 发布的最新美国农业部数据， 4 月对华牛肉出口暴跌 70%，猪肉出口下滑 35%。随着贸易谈判持续推进，业界对下半年形势持乐观态度。持续的中美贸易争端上周末据称取得进展。美国总统特朗普在社交平台 Truth Social 发帖称，他与中国国家主席进行了自 2 月贸易冲突爆发以来的首次通话，时长一个半小时，并称会谈 " 为两国达成了非常积极的成果 "。两国贸易与经济领导人即将举行面对面会晤。但随着谈判推进，出口需求已开始受损，尤其在 4 月关税达到峰值之时。中美贸易谈判迈出重大一步？据特朗普透露，两国元首电话会谈主要聚焦贸易议题。美国肉类出口协会指出，对华出货量锐减是导致 4 月美国牛肉猪肉出口低于去年同期的主因之一。该协会表示， 4 月数据反映出的一大阻力是中国对美国牛肉猪肉实施的报复性关税。但这并非唯一障碍。对华牛肉出口还面临中国尚未更新美国牛肉加工厂和冷库输华资质的问题——多数注册有效期已于 3 月中旬到期。这项非关税贸易壁垒正在冲击牛肉出口。根据美国农业部数据，美国肉类出口协会称 4 月牛肉出口量同比下降 10%，出口额下降 8% 至 8.245 亿美元。其中对华出口降幅最为显著，暴跌 70% ——考虑到 4 月中国对美国牛肉征收的累计关税峰值达 147%，这一结果合乎逻辑。同时，中国未恢复美国工厂输华资质也导致出口下滑。整体而言，对墨西哥牛肉出口同样减少。但该协会表示，对韩国、日本及中南美洲出口增长部分抵消了降幅。猪肉出口量同比下降 15%，创 10 个月新低；出口额降至 6.753 亿美元，降幅 13%。协会称此期间对华猪肉副产品出口骤降 35%。4 月猪肉亦面临高达 172% 的峰值关税。此外，对墨西哥、日本和加拿大的猪肉出口同步下滑，其中对加出口暴跌 45%。4 月美国猪肉出口的亮点是哥伦比亚和墨西哥中部地区——这些市场正以破纪录速度增长。在特朗普总统于社交媒体释放对华关系乐观信号数小时后，美国农场报告栏目专访了美国肉类出口协会会长丹·哈尔斯特伦。他表示解决对华贸易问题将助推今年以来的强劲开局。" 毋庸置疑，除中国市场外，今年初延续去年破纪录态势的业务表现极为出色——需求层面再创新高， " 哈尔斯特伦表示， " 中国始终是最大变数。在今年前三个月贸易尚未中断前，形势原本相当不错。刚公布的 4 月肉类出口数据显示，下滑部分主要来自中国。我们预见了 4 月的困境。因此当前谈判进展堪称及时雨。必须促成双方对话，这是必要的首步举措。'A 级团队 ' 即将介入实属利好消息，有望推动局势扭转，恢复市场稳定。" 哈尔斯特伦所指的 "A 级团队 " 是特朗普内阁核心成员，包括财政部长斯科特·贝森特、商务部长霍华德·路特尼克及美国贸易代表杰米森·格里尔。" 当前多重问题交织，亟需达成某种协议。这不仅是关税问题， " 哈尔斯特伦强调， " 事实上牛肉领域的关键矛盾与关税无关，而是非关税贸易壁垒。约 400 家美国牛肉工厂未获中方重新列入认证体系。若工厂未注册，关税高低毫无意义——这是牛肉贸易的首要议题。猪肉方面工厂虽获认证是好消息，但仍面临高额关税。由中国市场引发的当前不确定性与波动性，是我们必须克服的真正阻力。"哈尔斯特伦表示，协会对 2025 年剩余月份出口恢复强劲增势持乐观态度，这也是一季度的主旋律。"猪肉方面，基于现状改善的预测显示，我们将基本持平去年（创纪录之年）水平。需求依旧非常强劲， " 他分析道， " 关键在于中国未来对猪肉（尤其是牛肉）的政策走向。牛肉领域因工厂未获注册，我们预测将下降 6%。但排除中国市场，牛肉需求极其旺盛——即使价格走高。尽管存在不确定性，我们仍占据有利地位。"回望 2024 年，牛肉出口量虽微降，但出口额较 2023 年增长 5%。部分归因于历史性紧张的牛群供应导致可出口肉类减少。2024 年对墨西哥猪肉出口达 115 万吨，较 2023 年庞大基数增长 5%；出口额攀升 10% 至 25.8 亿美元——较 2020 年翻倍有余。

近日，我所畜牧业经济创新团队申报的软科学课题《统筹农产品进口与国内农业产业安全研究》获农业农村部2025年度软科学项目立项。该课题由研究员朱增勇主持，聚焦猪肉、牛肉、奶类、禽类等主要畜产品，围绕当前国际贸易形势与国内供给安全需求，系统研究农产品进口与国内产业发展的协同机制，提出保障畜牧业稳定发展的政策建议。这是创新团队继2020年获得农业农村部软科学项目立项后，再次承担该类研究任务，充分体现了我所在农业宏观政策研究领域的持续积累与综合实力。创新团队自2023年12月组建以来，始终围绕国家“三农”工作大局，聚焦生猪、肉牛、肉禽等重点产业，开展供需形势分析、政策效果评估与产业风险预警等研究工作，研究成果多次获得副部级以上领导肯定性批示，在畜产品国内外市场监测预警和产业政策研究方面发挥了积极作用。创新团队将以此次立项为契机，做好国内外畜产品市场监测预警，持续推进畜牧业高质量发展战略研究，服务农业强国建设大局。

2025年5月，澳大利亚牛肉出口量飙升至历史第三高，达到129,478吨。这一数字是有记录以来5月单月出口量的最大值，这也意味着有记录以来的三大月度出口量均在过去12个月内出现。去年7月和10月的月度出口量更大，其中10月的出口量创纪录地达到130,048吨。从今年累计来看，澳大利亚牛肉出口持续高位运行，目前已处于历史同期最高水平。只要后续不出现重大气候或市场准入风险，全年出口有望再创新高。1-5月，澳大利亚牛肉出口总量达到567,625吨，同比增长15%。近期，业界对中美贸易摩擦，尤其是关税变化对澳大利亚牛肉出口的影响格外关注。目前来看，关税带来了一定影响，但美国牛肉对华45%的高关税效应还未完全显现。事实上，4月10日前签订的美国牛肉订单，最迟可在5月22日之前到达中国，从而避开新关税。关税因素影响近期，业界对美中贸易摩擦，尤其是关税变化对澳大利亚牛肉出口的影响格外关注。目前来看，关税带来了一定影响，但美国牛肉对华45%的高关税效应还未完全显现。事实上，4月10日前签订的美国牛肉订单，最迟可在5月22日之前到达中国，从而避开新关税。由于美国本土牛肉供应持续紧张，美国对澳大利亚牛肉的进口需求不断增加。受高牛价和屠宰利润压缩影响，近四周美国育肥牛屠宰量同比下降6%，比两年前减少7.5%；母牛及公牛屠宰量同比下降9%，比两年前减少了三分之一。这也直接推动了澳大利亚对美出口量的持续增长。5月澳大利亚对美国东、西海岸出口量达38,431吨，较上月增长3%，同比增长23%。虽然距离去年10月创纪录的47,000吨还有差距，但5月出口量依然处于高位。此外，4月10日美国加征10%关税后，澳大利亚牛肉对美出口几乎未受影响。今年前五个月，澳大利亚对美出口累计达到167,700吨，同比增长32%。如市场预期，随着美国牛肉对华关税生效，中国在5月已成为澳大利亚牛肉第二大出口市场。5月对华出口23,877吨，环比增长11%，同比增长55%。今年已累计接近102,000吨，同比增长33%。虽然澳大利亚部分牛肉替代了美国牛肉在中国的市场，但两国出口产品的品类和定位存在差异，无法完全等同替代。日本、韩国市场表现5月，澳大利亚对日本出口牛肉19,800吨，环比下降8%，同比下降22%；前五个月累计近96,000吨，同比减少11%。韩国5月进口17,400吨，环比下降13%，但前五个月累计82,200吨，同比增长12%。造成5月日本和韩国进口量下降的主要原因，是原本供应中国的美国牛肉因高关税转向日韩市场，使美牛在当地价格上更具竞争力。新兴和小众市场印尼依然是澳大利亚在东南亚的重要牛肉市场，5月进口量略超6,000吨，与上月基本持平，同比下降11%。今年累计进口22,900吨，仍是澳牛最大的杂碎出口市场。加拿大5月进口5,041吨，环比大增52%，同比增长139%，成为澳大利亚牛肉出口增长最快的市场之一；今年累计进口15,465吨，同比增长40%。此外，菲律宾5月进口3,123吨（环比+9%，同比+54%），台湾3,065吨（环比+21%，同比+10%），泰国2,162吨（环比-17%，同比+41%），英国1,808吨（环比+99%，同比+158%）。截至目前，澳大利亚今年对英国的牛肉出口达到4,600吨，同比翻番。中东和北非等其他市场5月进口量为8,689吨，环比增长2%，同比略降1%。

据澳大利亚媒体报道，周四（5日），澳大利亚知名的牛肉加工和出口企业Teys Investments Pty Ltd宣布将其持有的旗下企业的50%股份出售给合资伙伴嘉吉（Cargill）。据悉，嘉吉的一家全资子公司将从Teys家族股东手中收购Teys Investments Pty Ltd所有已发行的股本。此后，嘉吉在Teys Australia和Teys USA（即Teys北美销售与分销业务）这两家公司中的持股比例增至100%。这也意味着Teys家族将彻底退出加工行业。二者联合声明称，所有权的转让将为Teys的员工、合作伙伴和生产商提供连续性，并将确保其继续作为健康、优质澳大利亚牛肉产品的领先供应商，以及面向本地和国际客户的澳大利亚牲畜买家。Teys在澳洲当前拥有6家牛肉屠宰厂，分别为在昆士兰州的Beenleigh（294厂）、Biloela（399厂）和Lakes Creek（7厂），以及在新南威尔士州的Tamworth（249厂）和Wagga Wagga（291厂）以及在南澳大利亚州的Naracoorte（423厂），上述工厂均为澳大利亚输华工厂。同时，Teys拥有并运营一个大型高效牛肉加工厂网络，在昆士兰州达令唐斯的康达迈恩（Condamine）、新南威尔士州里维纳地区的金达利（Jindalee）以及维多利亚州的查尔顿（Charlton）管理着大型育肥场业务。此外，该公司还在布里斯班附近运营一家大型增值加工厂，并在布里斯班港拥有一个先进的集散、冷藏和配送设施。Teys执行主席布拉德·泰斯表示:“我的祖父在75多年前与他的兄弟们共同创立了这家企业，随着我们发展成为今天的全球食品品牌，正直、质量和诚信的家族价值观始终如一。” “Teys家族为将我们的业务发展成为向客户和澳大利亚家庭提供牛肉的一流供应商感到无比自豪。嘉吉在我们转型为世界级食品公司的过程中发挥了重要作用。我们相信他们是推动业务未来发展的最佳所有者。” 嘉吉食品业务执行副总裁兼负责人乔恩·纳什（Jon Nash）表示:“作为家族企业，嘉吉和Teys都同样致力于以安全、负责任和可持续的方式滋养澳大利亚及世界其他地区。” “我们感谢Teys家族给予我们这个机会，使我们能够继续与澳大利亚牲畜生产商合作，他们对农业供应链至关重要。同时，我们也确保向全国乃至全球的家庭餐桌提供优质、营养的牛肉。” 据悉，工厂所有权的变更须满足某些常规先决条件，包括获得适用的监管批准，预计将于2025年下半年完成。嘉吉表示，将在适当时候任命Teys的新任首席执行官，并与布拉德·泰斯密切合作，确保无缝过渡。

近日进口牛肉市场行情继续呈现上涨趋势， Marfring 主流厂号和 JBS 件套价格上涨， 牛腩、脖肉、小米龙求购热情依旧较高。本周现货价格普遍上涨1块-1 块 5， 牛腩现货价格涨了3-5毛。根据市场成交行情参考： 根据肉交所成交数据来看， JBS件套价格在51.2元/公斤左右，较前一日涨0.3元/公斤。Marfring件套价格49.9元/公斤，较前一日涨0.1元/公斤。504厂号个别单品成交价： 保乐肩56.4元/公斤、上脑心51.5元/公斤、脖肉48.3元/公斤、胸肉4 6.8元/公斤、板腱60.5元/公斤、前腱55.5元/公斤、肋条48.3元/公斤。当前尽管价格出现上涨，但市场出现供大于求的压力，很多贸易商接货意向疲软，询价还价参与度不高。据郑州物流港市场反馈，终端备货情绪一般，走货量不畅；上海保翔市场反馈出货量较大。另外，6月5日据澳大利亚媒体报道，澳大利亚知名的牛肉加工和出口企业Teys Investments Pty Ltd宣布将其持有的旗下企业的50%股份出售给合资伙伴嘉吉。

本周中国进口商在周一结束的端午节假期后回归，但他们试图压低采购价格的态度并未发生重大变化，尽管有以接近 Sial 中食展期间达成的价格成交的交易，特别是与巴西的交易。在乌拉圭方面，一位贸易商表示，本周初收到的报价比许多乌拉圭工厂对不同产品所寻求的价格每吨低约 500 美元。该消息来源称，从中国买家收到的还盘价格有：前腱 / 后腱混装 5,500 美元 / 吨（到岸价，后同）， 97 VL 牛霖 6,200 美元 / 吨，大米龙 6,300 美元 / 吨，小米龙 6,600 美元 / 吨，以及针扒 6,000 美元 / 吨。与此同时，另一家乌拉圭工厂报告称，收到中国对前腱 / 后腱混装的出价为 5,200-5,400 美元 / 吨，带骨牛腹肉 3,100 美元 / 吨，以及 5+4+4 肋排 3,800 美元 / 吨。在巴西方面，一位经纪人认为，尽管上周有些进口商还价比 Sial 中食展期间低每吨 200-300 美元，但有更多与展会价格一致甚至略有改善的价格达成的有限数量的交易。该消息来源解释说，工厂六月份装船的货已售罄，他们现在正在敲定七月和八月装船的交易，因此他们的目标是更高的价格。尽管确有进口商以 5,600 美元 / 吨或更低的价格成交牛前八件套，但主流成交价格在 5,700-5,800 美元 / 吨，牛后件套在 6,500-6,600 美元 / 吨，牛腩 4,500 美元 / 吨，眼肉 / 外脊 6,500 美元 / 吨，小米龙 6,800 美元 / 吨。该消息人士表示：“评论称中国的库存短缺，只有 2 或 3 个月。他们过去通常有 4 或 5 个月的库存。” 在阿根廷方面，一位贸易商认为需求保持“坚挺”，特别是对母牛 6 切，其价格维持在每吨 5,400 美元左右，以及谷饲牛部位肉。阿根廷市场的另一位消息来源表示，需求最旺盛的是碎肉、前腱 / 后腱混装和母牛 6 切。“其他部位上（因需求不足）你无法在（价格上）施加压力，”他说。该消息人士提供的市场成交参考价格包括：带骨牛四分体 3,600 美元 / 吨，母牛 6 切 5,200-5,300 美元 / 吨， 80 VL 碎肉 4,000-4,100 美元 / 吨，以及牛后部位肉 6,600-6,700 美元 / 吨。与此同时，智利方面表示，本周需求更为活跃，并且“询盘更多”。智利工厂希望将母牛四分体价格推高至每吨 4,800 美元，然而一些中国进口商不愿支付超过每吨 4,600-4,650 美元的价格。